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Tender offer · TOB · Closed

Shidax Corporation4837

Acquirer: Oisix ra daichi Inc. · Sector: Services · Tender offer filing date: 2022-08-30 · Open on EDINET · Deal data (JSON)

Offer price per share
¥541[1]
Premium (prior-day close)
-15.9%[2]
2022-08-26
Result
Successful[3]
Valuers
0

Deal characteristics

Category
Discount TOB [4]
Acquirer type
Financial sponsor[5]
Auction (chosen from several bidders)
Not stated
Competing proposal
Not stated
Special committee
Not stated
Valuer engaged by the special committee
Not stated
Fairness opinion
Not stated

Offer terms

ItemValueHistory
Offer price per common share ¥541 [1] —
Offer period start 2022-08-30 [6] —
Offer period end 2022-10-24 [7] 2022-10-13[8] → 2022-10-05[6] → 2022-10-20[9] → 2022-10-24[7]
Offer period (business days) 37 business days [7] 30 business days[8] → 25 business days[6] → 35 business days[9] → 37 business days[7]
Minimum shares 14,792,959 shares [10] —
Maximum shares 18,251,066 shares [11] —
Shares tendered 15,582,759 shares [12] —
Result Successful [3] —

Premiums (as stated in filings)

BasisAs ofValue
Closing price on the business day before announcement 2022-08-26 -15.9%[2]
1-month simple average closing price 2022-08-26 -1.5%[13]
6-month simple average closing price 2022-08-26 15.6%[14]
3-month simple average closing price 2022-08-26 0.0%[15]

Premiums are as stated in the filings (not recalculated from market prices).

Valuations

No verified valuations yet.

Revisions and inconsistencies

Timeline (filings)

FilingDateFilerdocID
Tender Offer Registration Statement 2022-08-30 Oisix ra daichi Inc. S100P3TD
Position Statement 2022-09-05 Shidax Corporation S100P4P5
Amended Tender Offer Registration Statement 2022-09-08 Oisix ra daichi Inc. S100P5G1
Amended Tender Offer Registration Statement 2022-09-20 Oisix ra daichi Inc. S100P7NR
Amended Position Statement 2022-09-27 Shidax Corporation S100P8JA
Amended Tender Offer Registration Statement 2022-10-05 Oisix ra daichi Inc. S100PAVY
Amended Position Statement 2022-10-05 Shidax Corporation S100PAWD
Amended Position Statement 2022-10-07 Shidax Corporation S100PBF6
Amended Tender Offer Registration Statement 2022-10-07 Oisix ra daichi Inc. S100PBKP
Tender Offer Report 2022-10-25 Oisix ra daichi Inc. S100PEDG

Sources

  1. Tender Offer Registration Statement (S100P3TD) 2022-08-30
    Original text (Japanese): 本公開買付価格を541円とすることを決定いたしました
  2. Amended Position Statement (S100PBF6) 2022-10-07
    Original text (Japanese): 本公開買付けの公表日の前営業日である2022年８月26日の当社株式の東京証券取引所スタンダード市場における終値643円に対して102円低い価格（15.86％（小数点以下第三位を四捨五入。）のディスカウント）
  3. Tender Offer Report (S100PEDG) 2022-10-25
    Original text (Japanese): 応募株券等の数の合計( 15,582,759 株)が買付予定数の下限(14,792,959株)以上となり、かつ、買付予定数の上限(18,251,066株)以下となりました
  4. Position Statement (S100P4P5) 2022-09-05
    Original text (Japanese): 本公開買付価格は、本公開買付けの公表日の前営業日である2022年８月26日の当社株式の東京証券取引所スタンダード市場における終値643円に対して102円低い価格（15.86％（小数点以下第三位を四捨五入。）のディスカウント）となるものであることに鑑み、当社は、株主の皆様に対して本公開買付けへの応募を推奨することはできないと判断しました。
  5. Position Statement (S100P4P5) 2022-09-05
    Original text (Japanese): 当社の社外取締役である川﨑達生氏は、ユニゾンファンドの運用及び助言を行うユニゾン・キャピタル株式会社の代表取締役パートナーであることから、本公開買付けに重要な利害関係を有している特別利害関係取締役として、上記取締役会における審議及び決議には一切参加しておりません。
  6. Amended Tender Offer Registration Statement (S100P7NR) 2022-09-20
    Original text (Japanese): 買付け等の期間 2022年８月30日(火曜日)から2022年10月５日(水曜日)まで(25営業日)
  7. Amended Tender Offer Registration Statement (S100PBKP) 2022-10-07
    Original text (Japanese): 買付け等の期間 2022年８月30日(火曜日)から2022年10月24日(月曜日)まで(37営業日)
  8. Tender Offer Registration Statement (S100P3TD) 2022-08-30
    Original text (Japanese): 公開買付期間は30営業日、2022年10月13日(木曜日)までとなります
  9. Amended Tender Offer Registration Statement (S100PAVY) 2022-10-05
    Original text (Japanese): 買付け等の期間 2022年８月30日(火曜日)から2022年10月20日(木曜日)まで(35営業日)
  10. Tender Offer Registration Statement (S100P3TD) 2022-08-30
    Original text (Japanese): 応募株券等の総数が買付予定数の下限(14,792,959株)に満たない場合は、応募株券等の全部の買付け等を行いません。
  11. Tender Offer Registration Statement (S100P3TD) 2022-08-30
    Original text (Japanese): 応募株券等の総数が買付予定数の上限(18,251,066株)を超える場合は、その超える部分の全部又は一部の買付け等を行わないものとし
  12. Tender Offer Report (S100PEDG) 2022-10-25
    Original text (Japanese): 応募株券等の数の合計( 15,582,759 株)
  13. Tender Offer Registration Statement (S100P3TD) 2022-08-30
    Original text (Japanese): 同日までの過去１ヶ月間の終値の単純平均値549円(小数点以下を四捨五入。以下、終値単純平均値について同じです。)に対して1.46％のディスカウントを付した価格
  14. Tender Offer Registration Statement (S100P3TD) 2022-08-30
    Original text (Japanese): 同日までの過去６ヶ月間の終値の単純平均値468円に対して15.60％のプレミアムを付した価格となります
  15. Tender Offer Registration Statement (S100P3TD) 2022-08-30
    Original text (Japanese): 同日までの過去３ヶ月間の終値の単純平均値541円と同価格となり