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公開買付け · TOB · 終了

nmsホールディングス株式会社2162

買付者: 株式会社ワールドホールディングス · 業種: サービス業 · 公開買付届出書の提出日: 2026年6月1日 · EDINETで開く · この案件のデータ（JSON）

買付価格（1株当たり）
540円[1]
プレミアム（前営業日終値）
36.4%[2]
2026年5月28日
結果
成立[3]
算定人
2社

算定レンジと買付価格

各算定人が算定した1株当たり株式価値のレンジ（色は算定を依頼した側）と、買付価格（縦線）。値と出典は下の表にあります。

買付者対象会社
マクサス・コーポレートアドバイザリー DCF法 マクサス・コーポレートアドバイザリー株式会社 · DCF法（買付者）: 330円 〜 604円 市場株価平均法 マクサス・コーポレートアドバイザリー株式会社 · 市場株価平均法（買付者）: 396円 〜 441円 トラスティーズ・アドバイザリー DCF法 トラスティーズ・アドバイザリー株式会社 · DCF法（対象会社）: 449円 〜 587円 市場株価法 トラスティーズ・アドバイザリー株式会社 · 市場株価法（対象会社）: 396円 〜 441円 買付価格 540円 400500600

取引の性格

分類
非公開化 [4]
買付者の類型
親会社・既存の大株主[5]
入札（複数の候補から選定）
記載なし
対抗提案
記載なし
特別委員会
あり[6]
特別委員会が独自に起用した算定人
記載なし
フェアネス・オピニオン
記載なし

価格の提案の経緯

買付者の初回の提案 430円 から、公開買付価格 540円 まで +25.6%（提案価格は8通り）。

日付提案した側1株当たりの価格
2026年4月10日 買付者 430円[7]
2026年4月16日 買付者 445円[8]
2026年4月20日 買付者 455円[9]
2026年4月23日 買付者 465円[10]
2026年4月28日 買付者 470円[11]
2026年5月1日 買付者 480円[12]
2026年5月11日 買付者 520円[13]
2026年5月18日 買付者 540円[14]

公開買付けの条件

項目値変更履歴
買付価格（普通株式1株当たり） 540円 [1] —
買付予定数の下限 6,480,800株 [15] —
応募株券等の総数 11,825,411株 [16] —
結果 成立 [3] —

プレミアム（書類記載値）

基準基準日値
前営業日終値 2026年5月28日 36.4%[2]
過去1ヶ月間の終値単純平均値 2026年5月28日 35.3%[17]
過去3ヶ月間の終値単純平均値 2026年5月28日 31.4%[18]
過去6ヶ月間の終値単純平均値 2026年5月28日 22.5%[19]

プレミアムは書類に記載された値です（本サイトでは株価からの再計算をしていません）。

株式価値の算定

算定人 算定を依頼した側 算定方法 1株当たり株式価値 割引率 永久成長率
マクサス・コーポレートアドバイザリー株式会社 買付者 ＤＣＦ法 1株当たり株式価値 330円 〜 604円[20] 割引率 — 永久成長率 —
マクサス・コーポレートアドバイザリー株式会社 買付者 市場株価平均法 1株当たり株式価値 396円 〜 441円[21] 割引率 — 永久成長率 —
トラスティーズ・アドバイザリー株式会社 対象会社 ＤＣＦ法 1株当たり株式価値 449円 〜 587円[22] 割引率 9.4% 〜 9.9%[23] 永久成長率 0.8% 〜 1.3%[24]
トラスティーズ・アドバイザリー株式会社 対象会社 市場株価法 1株当たり株式価値 396円 〜 441円[25] 割引率 — 永久成長率 —

時系列（関係書類）

書類提出日提出者docID
公開買付届出書 2026年6月1日 株式会社ワールドホールディングス S100Y7VC
意見表明報告書 2026年6月1日 nmsホールディングス株式会社 S100Y7XP
訂正公開買付届出書 2026年6月26日 株式会社ワールドホールディングス S100YM4U
公開買付報告書 2026年7月13日 株式会社ワールドホールディングス S100YQAQ

出典（原文の抜粋）

  1. 公開買付届出書（S100Y7VC） 2026年6月1日提出
    本公開買付価格を540円とする本公開買付けを行うことについて決議いたしました。
  2. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    本公開買付価格である540円は、本公開買付けの公表日の前営業日である2026年５月28日の東京証券取引所スタンダード市場における当社株式の終値396円に対して36.36％
  3. 公開買付報告書（S100YQAQ） 2026年7月13日提出
    応募株券等の総数（11,825,411株）が買付予定数の下限（6,480,800株）以上となりましたので、公開買付開始公告及び公開買付届出書（その後提出された公開買付届出書の訂正届出書により訂正された事項を含みます。）に記載のとおり、応募株券等の全部の買付け等を行います。
  4. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    本公開買付けは、公開買付け成立後に株式併合又は株式売渡請求により完全子会社化を図る二段階買収スキームであり、買付予定数の上限は設定されておらず、また、本スクイーズアウト手続において当社一般株主に交付される対価は本公開買付価格と同額に設定される予定である。
  5. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    当社株式を6,319,700株（議決権の数：63,197個）（当時の総株主の議決権の数である191,945個の32.92％）を所有するに至り、当社の筆頭株主となり、当社を持分法適用関連会社としているとのことです。
  6. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    当社は、本取引に関する提案を検討するために、2026年３月４日付で本特別委員会（本特別委員会の構成及び具体的な活動内容等については、下記「（３）公開買付けの公正性を担保するための措置」の「④ 当社における独立した特別委員会の設置及び答申書の取得」をご参照ください。）を設置しております。
  7. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    公開買付者は、2026年４月10日、当社及び本特別委員会に対し、本公開買付価格を430円（当該価格提示日の前営業日である同月９日の東京証券取引所スタンダード市場における当社株式の終値393円に対して9.41％（小数点以下第三位を四捨五入。以下、プレミアム及びディスカウントの数値（％）において同じです。）、同日までの過去１ヶ月間の終値単純平均値418円（小数点以下を四捨五入。以下、終値単純平均値の計算において同じです。）に対して2.87％、同日までの過去３ヶ月間の終値単純平均値445円に対して3.37％、同日までの過去６ヶ月間の終値単純平均値451円に対して4.66％のディスカウントとなる水準）とする旨の初回の価格提案を行ったとのことです。
  8. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    公開買付者は、改めて本公開買付価格に関する検討を行い、2026年４月16日、当社及び本特別委員会に対し、本公開買付価格を445円（当該価格提示日の前営業日である同月15日の東京証券取引所スタンダード市場における当社株式の終値393円に対して13.23％、同日までの過去１ヶ月間の終値単純平均値406円に対して9.61％、同日までの過去３ヶ月間の終値単純平均値440円に対して1.14％のプレミアム、同日までの過去６ヶ月間の終値単純平均値450円に対して1.11％のディスカウントとなる水準）とする旨の提案を行ったとのことです。
  9. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    公開買付者は、改めて本公開買付価格に関する検討を行い、2026年４月20日、当社及び本特別委員会に対し、本公開買付価格を455円（当該価格提示日の前営業日である同月17日の東京証券取引所スタンダード市場における当社株式の終値401円に対して13.47％、同日までの過去１ヶ月間の終値単純平均値402円に対して13.18％、同日までの過去３ヶ月間の終値単純平均値438円に対して3.88％、同日までの過去６ヶ月間の終値単純平均値449円に対して1.34％のプレミアムとなる水準）とする旨の提案を行ったとのことです。
  10. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    公開買付者は、改めて本公開買付価格に関する検討を行い、2026年４月23日、当社及び本特別委員会に対し、本公開買付価格を465円（当該価格提示日の前営業日である同月22日の東京証券取引所スタンダード市場における当社株式の終値401円に対して15.96％、同日までの過去１ヶ月間の終値単純平均値399円に対して16.54％、同日までの過去３ヶ月間の終値単純平均値433円に対して7.39％、同日までの過去６ヶ月間の終値単純平均値448円に対して3.79％のプレミアムとなる水準）とする旨の提案を行ったとのことです。
  11. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    公開買付者は、改めて本公開買付価格に関する検討を行い、2026年４月28日、当社及び本特別委員会に対し、公開買付者として同日時点で経済的に許容し得る最大値であるとして本公開買付価格を470円（当該価格提示日の前営業日である同月27日の東京証券取引所スタンダード市場における当社株式の終値395円に対して18.99％、同日までの過去１ヶ月間の終値単純平均値397円に対して18.39％、同日までの過去３ヶ月間の終値単純平均値429円に対して9.56％、同日までの過去６ヶ月間の終値単純平均値447円に対して5.15％のプレミアムとなる水準）とする旨の提案を行ったとのことです。
  12. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    公開買付者は、改めて本公開買付価格に関する検討を行い、2026年５月１日、当社及び本特別委員会に対し、提示可能な最終的な条件として本公開買付価格を480円（当該価格提示日の前営業日である2026年４月30日の東京証券取引所スタンダード市場における当社株式の終値395円に対して21.52％、同日までの過去１ヶ月間の終値単純平均値397円に対して20.91％、同日までの過去３ヶ月間の終値単純平均値426円に対して12.68％、同日までの過去６ヶ月間の終値単純平均値446円に対して7.62％のプレミアムとなる水準）とする旨の提案を行ったとのことです。
  13. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    公開買付者は、改めて本公開買付価格に関する検討を行い、2026年５月11日、当社及び本特別委員会に対し、提示可能な最終的な条件として本公開買付価格を520円（当該価格提示日の前営業日である2026年５月８日の東京証券取引所スタンダード市場における当社株式の終値399円に対して30.33％、同日までの過去１ヶ月間の終値単純平均値397円に対して30.98％、同日までの過去３ヶ月間の終値単純平均値422円に対して23.22％、同日までの過去６ヶ月間の終値単純平均値446円に対して16.59％のプレミアムとなる水準）とする旨の提案を行ったとのことです。
  14. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    2026年５月18日、本公開買付けの公表日を2026年５月29日に変更することを決定し、これを当社及び本特別委員会に伝達するとともに、本公開買付価格を540円（当該価格提示日の前営業日である2026年５月15日の東京証券取引所スタンダード市場における当社株式の終値395円に対して36.71％、同日までの過去１ヶ月間の終値単純平均値400円に対して35.00％、同日までの過去３ヶ月間の終値単純平均値418円に対して29.19％、同日までの過去６ヶ月間の終値単純平均値444円に対して21.62％のプレミアムとなる水準）とする旨の提案を行ったとのことです。
  15. 公開買付届出書（S100Y7VC） 2026年6月1日提出
    公開買付者は、本公開買付けにおいて買付予定数の下限を6,480,800株（所有割合：33.75％）（注６）に設定しており
  16. 公開買付報告書（S100YQAQ） 2026年7月13日提出
    応募株券等の総数（11,825,411株）が買付予定数の下限（6,480,800株）以上となりました
  17. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    2026年５月28日までの過去１ヶ月間の終値単純平均値399円に対して35.34％
  18. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    同過去３ヶ月間の終値単純平均値411円に対して31.39％
  19. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    同過去６ヶ月間の終値単純平均値441円に対して22.45％のプレミアムをそれぞれ加えた価格
  20. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    ＤＣＦ法 ：330～604円
  21. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    市場株価平均法：396～441円
  22. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    ＤＣＦ法 ：449～587円
  23. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    割引率は加重平均資本コスト（ＷＡＣＣ：Weighted Average Cost of Capital）を採用し、9.44％から9.94％としております。
  24. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    永久成長率を0.75％から1.25％とし
  25. 意見表明報告書（S100Y7XP） 2026年6月1日提出
    市場株価法：396～441円