TOBウォッチTOB・MBO 開示データベース English

公開買付け · TOB · 終了

株式会社ソフト99コーポレーション4464

買付者: ECM Master Fund SPV 3 · 業種: 化学 · 公開買付届出書の提出日: 2025年9月16日 · EDINETで開く · この案件のデータ（JSON）

買付価格（1株当たり）
4,100円[1]
プレミアム（前営業日終値）
66.5%[2]
結果
成立[3]
算定人
2社

算定レンジと買付価格

各算定人が算定した1株当たり株式価値のレンジ（色は算定を依頼した側）と、買付価格（縦線）。値と出典は下の表にあります。

対象会社特別委員会
KPMG FAS DCF法 株式会社KPMG FAS · DCF法（対象会社）: 2,893円 プルータス・コンサルティング DCF法 株式会社プルータス・コンサルティング · DCF法（特別委員会）: 3,155円 買付価格 4,100円 3,0003,2503,5003,7504,000

取引の性格

分類
非公開化 [4] （書類に明記が無いため、買付予定数の上限とプレミアムの符号から推定）
買付者の類型
投資ファンド[5]
入札（複数の候補から選定）
記載なし
対抗提案
あり[6]
特別委員会
記載なし
特別委員会が独自に起用した算定人
記載なし
フェアネス・オピニオン
記載なし

公開買付けの条件

項目値変更履歴
買付価格（普通株式1株当たり） 4,100円 [1] —
買付期間（開始） 2025年9月16日 [7] —
買付期間（終了） 2025年11月13日 [7] —
買付期間（営業日数） 40営業日 [7] —
買付予定数の下限 6,163,300株 [8] —
応募株券等の総数 6,767,917株 [9] —
結果 成立 [3] —

プレミアム（書類記載値）

基準基準日値
前営業日終値 — 66.5%[2]
過去1ヶ月間の終値単純平均値 — 66.3%[10]
過去3ヶ月間の終値単純平均値 — 112.0%[11]
過去6ヶ月間の終値単純平均値 — 129.7%[12]

プレミアムは書類に記載された値です（本サイトでは株価からの再計算をしていません）。

株式価値の算定

算定人 算定を依頼した側 算定方法 1株当たり株式価値 割引率 永久成長率
株式会社KPMG FAS 対象会社 DCF法 1株当たり株式価値 2,893円[13] 割引率 — 永久成長率 —
株式会社プルータス・コンサルティング 特別委員会 DCF法 1株当たり株式価値 3,155円[14] 割引率 — 永久成長率 —

時系列（関係書類）

書類提出日提出者docID
公開買付届出書 2025年9月16日 ECM Master Fund SPV 3 S100WP08
意見表明報告書 2025年9月18日 株式会社ソフト99コーポレーション S100WPSL
訂正意見表明報告書 2025年9月26日 株式会社ソフト99コーポレーション S100WRSV
訂正公開買付届出書 2025年10月1日 ECM Master Fund SPV 3 S100WSNW
訂正公開買付届出書 2025年10月29日 ECM Master Fund SPV 3 S100WXFF
公開買付報告書 2025年11月14日 ECM Master Fund SPV 3 S100X4HW

出典（原文の抜粋）

  1. 公開買付届出書（S100WP08） 2025年9月16日提出
    対象者普通株式１株につき4,100円という本公開買付価格が妥当であると判断いたしました
  2. 訂正意見表明報告書（S100WRSV） 2025年9月26日提出
    本公開買付けの公表日の前営業日の東証スタンダード市場における当社株式の終値2,462円に対して66.5％
  3. 公開買付報告書（S100X4HW） 2025年11月14日提出
    応募株券等の総数( 6,767,917 株)が買付予定数の下限(6,163,300株)以上となりましたので
  4. 意見表明報告書（S100WPSL） 2025年9月18日提出
    当社としては、本公開買付けが成立した場合には、本スクイーズアウト手続が実施されず、かつ、流通株式比率が東京証券取引所の上場維持基準を満たさない程度まで下落する可能性が否定できないと考えております。
  5. 意見表明報告書（S100WPSL） 2025年9月18日提出
    名称 ECM マスター ファンド SPV ３
  6. 意見表明報告書（S100WPSL） 2025年9月18日提出
    現在、当社の普通株式（以下「当社株式」といいます。）に対しては、2025年８月７日より、堯アセットマネジメント株式会社（以下「本ＭＢＯ公開買付者」といいます。）による公開買付け（以下「本ＭＢＯ公開買付け」といいます。）が実施されているところ
  7. 訂正公開買付届出書（S100WXFF） 2025年10月29日提出
    買付け等の期間 2025年９月16日(火曜日)から2025年11月13日(木曜日)まで(40営業日)
  8. 公開買付届出書（S100WP08） 2025年9月16日提出
    本公開買付けにおいては、買付予定数の下限を6,163,300株(所有割合：28.54％)に設定しており
  9. 公開買付報告書（S100X4HW） 2025年11月14日提出
    応募株券等の総数( 6,767,917 株)
  10. 訂正意見表明報告書（S100WRSV） 2025年9月26日提出
    過去１ヶ月間の終値単純平均値2,465円に対して66.3％
  11. 訂正意見表明報告書（S100WRSV） 2025年9月26日提出
    過去３ヶ月間の終値単純平均値1,934円に対して112.0％
  12. 訂正意見表明報告書（S100WRSV） 2025年9月26日提出
    過去６ヶ月間の終値単純平均値1,785円に対して129.7％
  13. 公開買付届出書（S100WP08） 2025年9月16日提出
    対象者が第三者算定機関として選任した株式会社KPMG FASのDCF法による株式価値算定結果の上限である2,893円
  14. 公開買付届出書（S100WP08） 2025年9月16日提出
    対象者特別委員会が第三者算定機関として選任した株式会社プルータス・コンサルティングのDCF法による株式価値算定結果の上限である3,155円